Η ανακεφαλαιοποίηση του τραπεζικού συστήματος – Οι επιπτώσεις της στην πραγματική οικονομία

1,1K

του Θ.Κ.

Τον Οκτώβριο του 2012 οι Υπουργοί Οικονομικών της Ευρωζώνης συμφώνησαν μαζί με την Ελληνική Κυβέρνηση (με πρωθυπουργό τον Λουκά Παπαδήμο) στην υπογραφή της 2^ης Δανειακής Σύμβασης προς την Ελλάδα η οποία περιλάμβανε την δανειοδότηση της χώρας μας με κεφάλαια ύψους 130 δις ευρώ από τα οποία τα 50 δις θα αφορούσαν την ανακεφαλαιοποίηση του Τραπεζικού Συστήματος ως αποτέλεσμα των ζημιών των τεσσάρων συστημικών τραπεζών (ΕΘΝΙΚΗ, ΠΕΙΡΑΙΩΣ, ALPHA, EUROBANK) από το κούρεμα της ονομαστικής αξίας κατά 50% των ομολόγων ελληνικού δημοσίου που είχαν στην κατοχή τους οι παραπάνω τράπεζες καθώς και από τις ζημιές που κατέγραψαν οι παραπάνω τράπεζες από την μη ομαλή εξυπηρέτηση του δανειακού τους χαρτοφυλακίου.

 

Για την ιστορία αναφέρουμε πως διαμορφώνεται το δημόσιο χρέος μετά την 2^η δανειακή σύμβαση και πως προβλέπεται η εξυπηρέτησή του καθώς και η ενίσχυση σε ρευστότητα που έχε λάβει το τραπεζικό σύστημα από το 2008 ως το 2013.

 

 ΔΙΑΡΘΡΩΣΗ ΔΗΜΟΣΙΟΥ ΧΡΕΟΥΣ – ΠΙΝΑΚΑΣ 1

 

 

ΕΞΕΛΙΞΗ ΧΡΕΟΥΣ ΓΕΝ. ΚΥΒΕΡΝΗΣΗΣ ΚΑΙ ΤΩΝ ΤΟΚΩΝ ΕΞΥΠΗΡΕΤΗΣΗΣ ΤΟΥ ΠΙΝΑΚΑΣ 2

 

 

Ενίσχυση σε € του Τραπεζικού Συστήματος – 1^η ΠΕΡΙΟΔΟΣ 2008 – 2009 ΠΙΝΑΚΑΣ 3

 

 

Ενίσχυση σε € του Τραπεζικού Συστήματος – 2^η ΠΕΡΙΟΔΟΣ 2010 – Νοέμβριος 2011 ΠΙΝΑΚΑΣ 4

 Προβλεπόμενη  Ενίσχυση σε € (από το Ταμείο Χρηματοπιστωτικής Σταθερότητας) του Τραπεζικού Συστήματος – 3^η ΠΕΡΙΟΔΟΣ Μάρτιος 2012 – 2013 ΠΙΝΑΚΑΣ 5

 

Είναι χαρακτηριστικό ότι η ενίσχυση του Τραπεζικού Συστήματος από το 2008 ως το 2013 (λαμβάνοντας υπόψη και τα 50 δις ευρώ της ανακεφαλαιοποίησης) προσεγγίζει τα 154,5 δις ευρώ αντιστοιχώντας σο 81% του εκτιμώμενου ΑΕΠ για το 2013 (189,7 δις ευρώ).

Τον Δεκέμβριο του 2012 η Τράπεζα της Ελλάδος βάσει του ακόλουθου πίνακα προσδιόρισε τόσο την διαδικασία της ανακεφαλαιοποίησης όσο και τα επιμέρους ποσά που αντιστοιχούν στις 4 συστημικές τράπεζες προκειμένου τον Δεκέμβριο του 2014 ο Δείκτης Κεφαλαιακής Επάρκειας να ανέρχεται σε 9%.

 

Πηγή: Τράπεζα της Ελλάδος.

1 Η άσκηση κατέληξε στο συμπέρασμα ότι για τις ABB, Credicom και IBG δεν απαιτούνται επιπλέον κεφάλαια.

2 Κύρια Βασικά Ίδια Κεφάλαια το Δεκέμβριο του 2011 όπως υποβλήθηκαν από τις τράπεζες χωρίς να λαμβάνεται υπό-ψη η επίδραση της ιδιωτικής συμμετοχής στην αναδιάρθρωση του ελληνικού δημόσιου χρέους (PSI).

3 Αναμενόμενες Ακαθάριστες Ζημίες (CLPs) για την περίοδο Ιουνίου 2011-Δεκεμβρίου 2014 του πιστωτικού κινδύνου στα δάνεια στην Ελλάδα, στο εξωτερικό και σε φορείς και οργανισμούς που σχετίζονται με το Ελληνικό δημόσιο. Οι Αναμενόμενες Ακαθάριστες Ζημίες για τα δάνεια στην Ελλάδα περιλαμβάνουν: α) τις αναμενόμενες για την τριετία ζημίες που εκτίμησε η BlackRock, β) τις αναμενόμενες ζημίες για το τέταρτο έτος και γ) τις αναμενόμενες ζημίες από τη χορήγηση νέων δανείων την περίοδο 2012-2014.

4 Συσσωρευμένες προβλέψεις (Δεκέμβριος 2011) που είχαν ήδη σχηματίσει οι τράπεζες για τα δανειακά χαρτοφυλάκια στα οποία αναφέρεται η στήλη (4).

5 Εσωτερική Δημιουργία Κεφαλαίου κατά την περίοδο 2012-2014, όπως προκύπτει από τη συντηρητική θεώρηση των βασικών στοιχείων της λειτουργικής κερδοφορίας που προέβλεπαν τα υποβληθέντα από τις τράπεζες τριετή επιχειρη-σιακά σχέδια, καθώς και τη συνεκτίμηση των ενεργειών ενίσχυσης κεφαλαίων που είχαν ολοκληρωθεί έως το πέρας της άσκησης.

6 Η Αγροτική Τράπεζα εξυγιάνθηκε τον Ιούλιο του 2012.

7 Εθνική Τράπεζα, Eurobank, Alpha Bank και Τράπεζα Πειραιώς.

 

Σημειώνουμε ότι όλες οι παραπάνω πληροφορίες είναι σε γνώση όλων των κομμάτων που απαρτίζουν το σημερινό πολιτικό σύστημα από τον Μαϊο του 2012.

Στις  27 Ιουλίου 2012 η Τράπεζα Πειραιώς ανακοινώνει την απόκτηση 21,4 δις στοιχείων Παθητικού (14,3 δις καταθέσεις, 6,7 δις διατραπεζικές υποχρεώσεις και 0,4 δις λοιπές υποχρεώσεις) της Αγροτικής και 14,7 δις στοιχεία ενεργητικού, (εκ των οποίων 10,6 δις χορηγήσεις και 4,2 δις λοιπά στοιχεία ενεργητικού) έναντι τιμήματος 95 εκ. Ευρώ. Η Αγροτική όπως προκύπτει από τον παραπάνω πίνακα έχει κριθεί μη συστημική και κατά συνέπεια θα σπάσει σε καλή και κακή όπου τα καλά στοιχεία μεταβιβάζονται έναντι του ευτελούς τιμήματος των 95 εκ. Ευρώ στην Πειραιώς και τα κακά στοιχεία δανειακό χαρτοφυλάκιο σε πάνω από 90 ημέρες καθυστέρηση μεταβιβάζεται σε ειδικό εκκαθαριστή. Σημαντική <<λεπτομέρεια>> η διαφορά (6,7 δις ευρώ) μεταξύ των 21, 4 δις στοιχείων Παθητικού και των 14,7 δις στοιχείων ενεργητικού θα καλυφθεί από τα διαθέσιμα κεφάλαια του Ταμείου Χρηματοπιστωτικής Σταθερότητας. Από τον Ιούνιο του 2012 ο Σύλλογος εργαζομένων της Αγροτικής βρίσκεται σε κινητοποιήσεις με πανελλαδικό ποσοστό συμμετοχής 80%. Ο Σύλλογος Εργαζομένων της ΑΤΕ στην κλιμάκωση των κινητοποιήσεων αποστέλλει επιστολή στον πρόεδρο του ΣΥΡΙΖΑ ζητώντας την παρέμβαση της αξιωματικής αντιπολίτευσης στο διαφαινόμενο σκάνδαλο. Το στέλεχος της Οικονομικής Επιτροπής του ΣΥΡΙΖΑ Νίκος Γεωργακάκης σε απαντητική του επιστολή στις 14 Ιουνίου ου 2012, πετάει την μπάλα στην εξέδρα καθώς τονίζει στους εργαζόμενους της ΑΤΕ ότι προέχει η διασφάλιση των καταθετών της ΑΤΕ, και ότι η ΑΤΕ θα μπορούσε να διασωθεί αν εντασσόταν στο Ταμείο Χρηματοπιστωτικής Σταθερότητας κάτι που ο ΣΥΡΙΖΑ γνώριζε ότι δεν προβλεπόταν ήδη από τον Μάιο του 2012. Καμία αναφορά για τους δανειολήπτες και τους εργαζόμενους της ΑΤΕ. Επιπλέον η συνδικαλιστική παράταξη (προσκείμενη στον ΣΥΡΙΖΑ) ΑΥΤΟΝΟΜΗ ΠΑΡΕΜΒΑΣΗ που εκπροσωπείται στον Σύλλογο Υπαλλήλων της ΑΤΕ συνεπικουρεί τις προσκείμενες σε ΝΔ και ΠΑΣΟΚ παρατάξεις ώστε οι εργαζόμενοι να δεχθούν τον εκβιασμό που επιχειρεί τόσο η Τράπεζα της Ελλάδος όσο και ο   πρόεδρος της Πειραιώς η απώλεια όλων των θέσεων εργασίας (4.500 άτομα) η νέες ατομικές συμβάσεις με ότι ισχύει στην Τράπεζα Πειραιώς.

Η ίδια υποκριτική στάση του ΣΥΡΙΖΑ επαναλήφθηκε και στον διαχωρισμό (18 Ιανουαρίου 2013) του ΤΑΧΥΔΡΟΜΙΚΟΥ ΤΑΜΙΕΥΤΗΡΙΟΥ σε καλό και σε κακό όταν αρκετά στελέχη του ήδη από τον Σεπτέμβριο του 2012 τόνιζαν ότι θα μπορούσε να ενταχθεί στο Ταμείο Χρηματοπιστωτικής Σταθερότητας όταν κάτι τέτοιο δεν προβλεπόταν. Η δε συνδικαλιστική του παράταξη επίσης ΑΥΤΟΝΟΜΗ ΠΑΡΕΜΒΑΣΗ πρωτοστάτησε στην αναστολή των κινητοποιήσεων που έλαβαν χώρα το δεύτερο 10ήμερο του Ιανουαρίου του 2013 με αντάλλαγμα για να μην απολυθούν οι 3.200 εργαζόμενοι να δεχθούν την ένταξη τους στο νέο ΤΤ με κουρεμένες τις μηνιαίες αποδοχές τους κατά 30%.

Υπενθυμίζουμε ότι το Ταμείο Χρηματοπιστωτικής Σταθερότητας είναι Νομικό Πρόσωπο Ιδιωτικού Δικαίου το οποίο έχει αναλάβει την ανακεφαλαιοποίηση του Ελληνικού Τραπεζικού συστήματος με κεφάλαια ύψους 50 δις ευρώ προερχόμενα από την 2η δανειακή σύμβαση ύψους 130 δις ευρώ μεταξύ Ελληνικού Δημοσίου Τράπεζας της Ελλάδος και Ευρωπαϊκού Ταμείου Χρηματοπιστωτικής Σταθερότητας. Στα πλαίσια της δικαιοδοσίας του έχει χαρακτηρίσει ως συστημικές 4 Ελληνικές Τράπεζες (ΕΘΝΙΚΗ, ΠΕΙΡΑΙΩΣ, ALPHA και EUROBANK) για τις οποίες έχει ήδη προκαταβάλλει ποσό ύψους 27,5 δις ευρώ το οποίο κατανέμεται ως εξής:

 

Alpha Τράπεζα ΑΕ 4.571

Εθνική Τράπεζα της Ελλάδος ΑΕ 9.756

Eurobank ΑΕ 5.839

Τράπεζα Πειραιώς ΑΕ 7.335

Σύνολο 27.501

Οι παραπάνω τράπεζες είναι υποχρεωμένες εντός του Μαϊου του 2013 να δρομολογήσουν ισόποσες αυξήσεις κεφαλαίου. Αν οι ιδιώτες μέτοχοι στις παραπάνω τράπεζες καταβάλουν το 10% των παραπάνω κεφαλαίων τότε έχουν το χρονικό περιθώριο εντός 3 ετών να επιστρέψουν  στο Ταμείο Χρηματοπιστωτικής Σταθερότητας το υπόλοιπο 90% των παραπάνω κεφαλαίων. Σε διαφορετική περίπτωση το Ταμείο (έχει τοποθετήσει στις 4 συστημικές τράπεζες τρείς επιτρόπους ένας εκ μέρους του Υπουργείου Οικονομικών, ένας εκ μέρους της Τροικα και ένας εκ μέρους της Τράπεζας της Ελλάδος) εφόσον καλύψει το ίδιο την απαιτούμενη αύξηση κεφαλαίου έχει το δικαίωμα να προχωρήσει σε πώληση της ανακεφαλαιοποιούμενης τράπεζας (εδώ παράδειγμα αποτελεί η EUROBANK για την οποία έχει προβλεφθεί να προικοδοτηθεί με το καλό ΤΤ και την καλή PROTONBANK ως τον Σεπτέμβριο του 2013) με απώτερο σκοπό η νέα τράπεζα να πουληθεί σε στρατηγικούς επενδυτές ως το τέλος του 2013.

Η ΤΡΟΙΚΑ μέσω του Ταμείου Χρηματοπιστωτικής Σταθερότητας ελέγχει επί της ουσίας το σύνολο της πραγματικής οικονομίας καθώς οι 4 συστημικές τράπεζες μέσω των απορροφήσεων που έχουν επιτευχθεί (ΕΜΠΟΡΙΚΗ από την ALPHA), (GENIKI , ΑΓΡΟΤΙΚΗ, MILLENIUM, ΛΑΙΚΗ, ΕΛΛΗΝΙΚΗ και ΤΡ. ΚΥΠΡΟΥ από την ΠΕΙΡΑΙΩΣ) αποτελούν τους πιστωτές (τα δάνεια προς τον ιδιωτικό τομέα της οικονομίας ανέρχονται σε περίπου 250 δις ευρώ) εκατοντάδων μικρών, μεσαίων και μεγάλων ελληνικών επιχειρήσεων καθώς και τους πραγματικούς ιδιοκτήτες ακίνητων περιουσιών (με εκτιμώμενη αξία 1 τρις ευρώ) που αποτελούν εξασφάλιση σε ενυπόθηκα δάνεια χιλιάδων νοικοκυριών.

Από ηλεκτρονικά και έντυπα ΜΜΕ  ακούγονται πολλά περί διοχέτευσης ρευστότητας στις μικρομεσαίες ελληνικές επιχειρήσεις μόλις ολοκληρωθεί η ανακεφαλαιοποίηση. Σαφώς και κάτι τέτοιο δεν ισχύει. Άλλωστε στους φορείς της αγοράς (ΕΣΣΕΕ, ΓΕΣΕΒΕ, Επιμελητήρια) είναι γνωστό ότι από διάφορες δράσεις τα εγκεκριμένα κονδύλια (από ΕΣΠΑ, ΕΤΕΑΝ και Ευρωπαϊκή Τράπεζα Επενδύσεων) για το 2013 ανέρχονται μόλις σε 500 εκ. ευρώ με δυσβάστακτους όρους χρηματοδότησης όπως επιτόκια μεταξύ 5%-7% και προσημείωση ακίνητης περιουσίας.

Ακτινογραφώντας την στάση του πολιτικού συστήματος, η μεν ΤΡΟΙΚΑ ΕΣΩΤΕΡΙΚΟΥ (ΝΔ, ΠΑΣΟΚ, ΔΗΜΑΡ) προσδοκά να επιτύχει το πρόγραμμα εσωτερικής υποτίμησης μέσω των μνημονίων  ώστε με μισθούς ΒΟΥΛΓΑΡΙΑΣ η πατρίδα μας να καταστεί πόλος έλξης ξένων επενδύσεων έχοντας εκχωρήσει μπιρ παρά κάθε κομμάτι της οικονομίας (ΤΡΑΠΕΖΕΣ, ΙΔΙΩΤΙΚΗ ΑΚΙΝΗΤΗ ΠΕΡΙΟΥΣΙΑ, ΔΗΜΟΣΙΑ ΠΕΡΙΟΥΣΙΑ) σε κάθε λογής εθνικότητας επενδυτή, η μεν αντιπολίτευση με πρωταγωνιστή τον ΣΥΡΙΖΑ από εκεί που θα αντιμετώπιζε δυναμικά κάθε είδους αποκρατικοποίηση-εκποίηση (σε ΤΡΑΠΕΖΕΣ, ΟΠΑΠ, ΔΕΠΑ) με βάση τον πρόεδρο του Αλέξη Τσίπρα (14 Ιουνίου 2012 – Κεντρική Προεκλογική Ομιλία στην Ομόνοια), περάσαμε στις συμπράξεις με τον ιδιωτικό τομέα σε κάθε κομμάτι της πραγματικής οικονομίας (Φεβρουάριος 2013 -Ομιλία Αλέξη Τσίπρα στο London School Of Economics  ευχόμενος να πετύχει η ανακεφαλαιοποίηση των Ελληνικών Τραπεζών έτσι όπως δρομολογείται αν και δεν συμφωνεί με την όλη διαδικασία).